RICHELIEU AMERICA ESG R EUR

Richelieu America est un fonds d’actions américaines avec un processus clair et un positionnement cœur de portefeuille s’adaptant aux différentes phases des marchés actions. Le fonds est composé de deux poches, qui évoluent entre elles en fonction de nos vues de marchés mais également des convictions d’investissement que nous pouvons avoir. Une première poche qui représente entre 50% et 80% des actifs et qui est l’assise de la gestion s’inspire du Standard & Poors Aristocrates et privilégie les entreprises qui ont démontré leur capacité à faire croître leur dividende dans le temps. Contrairement au S&P Aristocrates, qui analyse la croissance des dividendes sur 25 ans, nous le faisons sur une période de 15 ans afin d’avoir un réservoir de valeur plus large et moins de biais sectoriel. Cette séquence de temps inclut une crise financière majeure ainsi qu’une crise sanitaire importante. Les sociétés qui réussissent à faire croître leur dividende sur une si longue période sont généralement très bien dirigées, ont une vision à long terme de leur business et des évolutions de leur activité. Une deuxième poche, multithématiques cette fois, est présente, allant de 20% à 50% des actifs et nous permet de nous exposer aux enjeux de demain. Il est important de pouvoir s’adapter dans un monde en perpétuelle évolution. Il s’agit d’une approche croissance, constituée d’entreprises impactant structurellement le monde qui nous entoure dans les domaines de l’innovation technologique, l’urbanisation, les changements démographiques et sociétaux, les modes de consommation, ou les événements ponctuels de marché.Richelieu America est géré par un gérant nord-américain, Eric Lafrenière, accompagné par le stratégiste et allocataire d’actifs du Groupe Richelieu, Alexandre Hezez. Les moteurs de performance du fonds sont donc les suivants : L’allocation entre la poche cœur et multi thématique Le choix et le poids alloué à chaque thématique L’ADN historique de Richelieu Gestion en termes de stock picking de conviction. Depuis le 15 mai 2020, nous avons adapté notre gestion aux enjeux extra-financiers, à travers une approche Best in class. Ainsi, le fonds investit dans les 80% d’émetteurs les mieux notés de son univers selon des critères Environnementaux, Sociaux et de Gouvernance (ESG) définis selon une méthode propriétaire basée sur le data de notre prestataire Moody’s. Nous avons intégré un second objectif à notre processus : il s’agit d’avoir une note ESG supérieure à celle de notre indice de référence en éliminant les 20% des valeurs les moins bien notées de chaque secteur.